机构最新研报观点汇总：

　　 长江证券：维持中国电力(02380)“买入”评级 收购资产利润确保盈利反转

　　 长江证券发布研究报告称，维持中国电力(02380)“买入”评级，预计2022-24年业绩分别为25.17/38.66/51.33亿元。公司发布正面盈利预告：2022年全年权益持有人应占利润将达23-27亿元之间，与2021年亏损相比，公司2022年财务表现将取得重大改善，转亏为盈。

　　 报告中称，2022年煤价高位限制公司火电表现，但通过收购资产利润确保盈利反转。整体来看，出售新源融合及收购集团新能源资产产生的收益贡献了2022年全年业绩23亿元至27亿元的主要部分，但此处产生的收益主要集中在下半年，或也意味着火电业务亏损压力较上半年进一步扩大，全年来看，风电及光伏的快速增长带来的新能源业绩优异表现弥补了火电业务的经营亏损压力，公司全年实现扭亏为盈。

　　 中金：维持中国电力(02380)“跑赢行业”评级 目标价4.97港元

　　 中金发布研究报告称，维持中国电力(02380)“跑赢行业”评级，考虑火电核心亏损超预期，下调2022年盈利预测9.8%至25.15亿元，但基于中煤合作有望带动2023年燃料成本大幅下降，上调2023年盈利预测10.7%至42.33亿元，引入2024年预测56.91亿元，目标价4.97港元，较当前股价有41.2%上行空间。

　　 大摩：维持东亚银行(00023)“与大市同步”评级 目标价升至11.5港元

　　 大摩发布研究报告称，维持东亚银行(00023)“与大市同步”评级，认为其他同业风险较低且上行空间较大，公司潜在回报仍然疲弱，同时推行新发展战略所带来的改善效果仍具有不确定性，但相信目前估值已合理反映出预期回报和相关风险，目标价由9.9港元升至11.5港元。

　　 该行表示，在公司公布去年第四季业绩前，将2022-24年盈利预测下调56%/11%/2%，考虑到中国香港的贷款需求疲软，并将去年下半年贷款增长预测下调。基于其对中国房地产行业敞口，大幅上调对2022-23年贷款拨备预测。但由于利率变动好于此前预期，大摩相应上调东亚去年净利差预期，今明两年则维持不变，2022-24年非净利息收入预测也上调，以反映零售财富收入改善。

　　 国泰君安：维持周大福(01929)“增持”评级 目标价21.25港元

　　 国泰君安发布研究报告称，维持周大福(01929)“增持”评级，预计2023-25财年归母净利润为67.75/84.55/101.04亿港元，目标价21.25港元。公司发布2022年10-12月主要经营数据，FY2023Q3单季度零售值同比下降19.3%，其中中国内地零售值同比下降20.4%，中国港澳地区及其他市场同比下降11.1%。FY2023Q3季内受疫情影响同店筑底，整体表现符合预期。

　　 高盛：维持六福集团(00590)“买入”评级 目标价26.4港元

　　 高盛发布研究报告称，维持六福集团(00590)“买入”评级，目标价26.4港元，并偏好六福多于周大福(01929)，认为港澳与内地逐步恢复通关对六福更为有利，且估值更加具有吸引力。

　　 报告中称，公司公布截至去年底止的2023财年第三季经营更新，港澳以及内地的同店销售表现均逊于预期，主要受到疫情影响。其中，内地的同店销售同比下跌29%，或较疫情前低15%;港澳也同比倒退8%，虽然香港取得13%增长，但澳门大跌45%。

　　 小摩：维持招商银行(03968)“增持”评级 目标价70港元

　　 小摩发布研究报告称，维持招商银行(03968)“增持”评级，目标价70港元，列为行业首选。公司公布2022年业绩预告，其中第四季纯利预计将同比增长18%，表现优于该行预期的同比增7%;全年计纯利也较该行及市场预期分别高1%及4%，相信其股价会因此有正面反应。